קרן ההשתלמות היא אחד ממכשירי החיסכון המשתלמים ביותר שנותרו בישראל, ורבים עדיין לא ממצים אותה. אחרי פתיחת שנה חזקה בשוק ההון, שבה המסלול הכללי רשם מתחילת 2026 תשואה של כשישה אחוזים והמסלול המנייתי זינק לכשנים עשר אחוזים, שווה להבין מחדש למה הכלי הזה כל כך ייחודי.
ההטבה המרכזית: פטור ממס
היתרון הגדול של קרן השתלמות הוא פטור ממס רווחי הון. בעוד שברוב אפיקי ההשקעה משלמים עשרים וחמישה אחוזים מס על הרווח הריאלי, בקרן השתלמות הרווחים פטורים ממס בעת משיכה כדין, עד לתקרת הפקדה שנתית. זהו יתרון מצטבר שהופך משמעותי מאוד לאורך שנים.
נזילות אחרי שש שנים
בניגוד לחיסכון פנסיוני שנחסם עד גיל הפרישה, קרן השתלמות הופכת נזילה אחרי שש שנים. כלומר, אפשר למשוך את הכסף בפטור ממס לכל מטרה. מי שאינו מושך יכול להשאיר את הקרן ולהמשיך ליהנות מהפטור, מה שהופך אותה גם לכלי חיסכון לטווח ארוך.
המשמעות: קרן השתלמות משלבת שני יתרונות נדירים, פטור ממס ונזילות יחסית. זהו כמעט המכשיר היחיד בישראל שמציע את שניהם יחד.
בחירת מסלול
לקרן השתלמות מסלולים שונים ברמות סיכון משתנות:
- מסלול כללי: חשיפה מאוזנת בין מניות לאיגרות חוב, מתאים לרוב החוסכים.
- מסלול מנייתי: חשיפה גבוהה למניות, תנודתי יותר אך בעל פוטנציאל תשואה גבוה לטווח ארוך.
- מסלולים סולידיים: דגש על איגרות חוב ויציבות, מתאים למי שקרוב למשיכה.
בחירת המסלול צריכה להתאים לאופק ההשקעה ולרמת הסיכון האישית. ככל שהאופק ארוך יותר, כך אפשר להרשות חשיפה גבוהה יותר למניות.
שימו לב לדמי הניהול
הפער בין תשואות הקרנות משמעותי, אך גם דמי הניהול משפיעים על התוצאה לאורך זמן. כדאי להשוות בין הגופים המנהלים, לבדוק את התשואות ההיסטוריות ואת דמי הניהול, ולזכור שתשואת עבר אינה מבטיחה תשואה עתידית.
שורה תחתונה: קרן השתלמות היא הטבה שהמדינה מעניקה ורבים לא מנצלים במלואה. אם יש לכם אפשרות להפקיד, בדקו את המסלול, השוו דמי ניהול, ונצלו את הפטור ממס שהופך את הקרן לאחד הכלים החכמים בתיק החיסכון.
